金磚國家金融合作有助于完善全球治理

008年的金融危機(jī)及其后的經(jīng)濟(jì)危機(jī)改變了世界經(jīng)濟(jì)格局。發(fā)達(dá)國家與發(fā)展中國家在全球經(jīng)濟(jì)中的地位此消彼長。成立十年來，金磚國家對全球經(jīng)濟(jì)增長的貢獻(xiàn)率超過50%，發(fā)展中國家對世界經(jīng)濟(jì)增長的貢獻(xiàn)率更是超過80%。在孤立主義、民粹主義、恐怖主義、貿(mào)易保護(hù)主義抬頭的今天，全球金融市場異動、英國退歐、美國特朗普新政、歐洲大選等事件此起彼伏，全球化正處于十字路口，世界經(jīng)濟(jì)正處于復(fù)蘇關(guān)鍵期，亟待金磚五國加強(qiáng)金融合作支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)實(shí)現(xiàn)強(qiáng)勁可持續(xù)增長。

加強(qiáng)金磚國家金融合作對于金磚國家及完善全球治理意義重大。一是金磚國家的金融合作是新興經(jīng)濟(jì)體與發(fā)展中國家參與全球治理和全球治理創(chuàng)新的重要手段。二是在當(dāng)前逆全球化思潮和孤立主義、民粹主義思潮泛濫的全球化轉(zhuǎn)折的關(guān)鍵期，務(wù)實(shí)加強(qiáng)金磚國家的金融合作至關(guān)重要。三是金磚國家的金融合作是中國和金磚國家、發(fā)展中國家邁向強(qiáng)國的必經(jīng)之路，是創(chuàng)新全球治理理念的重要路徑選擇。

金磚國家亟待加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)合作，特別是金融合作。而在金融合作方面，金磚國家不僅要加強(qiáng)投融資對接與合作，加強(qiáng)金磚國家在銀行、證券、保險(xiǎn)方面務(wù)實(shí)合作，也要加強(qiáng)金融監(jiān)管合作。金磚國家要抓住對內(nèi)支持經(jīng)濟(jì)增長，對外完善和提升全球金融經(jīng)濟(jì)治理的難得機(jī)遇，通過金磚國家新開發(fā)銀行（俗稱金磚銀行）這一平臺，推進(jìn)金磚國家創(chuàng)新發(fā)展，體現(xiàn)發(fā)展中國家的特點(diǎn)，在完善國際貨幣體系與全球經(jīng)濟(jì)金融治理水平方面爭取更大的發(fā)言權(quán)。

金磚國家金融合作有待進(jìn)一步加強(qiáng)。金融是國民經(jīng)濟(jì)的血液，金磚國家金融實(shí)力的提升還要通過加強(qiáng)包括銀行、證券、保險(xiǎn)等各領(lǐng)域金融合作，完善國際貨幣體系建設(shè)、信用體系建設(shè)、國際金融治理體系建設(shè)和金融監(jiān)管合作等方面全方位全領(lǐng)域的金融合作，為金磚經(jīng)濟(jì)增長提供動力源泉。

一是建設(shè)更為穩(wěn)定的金磚國家金融市場，長期目標(biāo)不排除去美元化。2008年金融危機(jī)之后美聯(lián)儲實(shí)行量化寬松的貨幣政策，造成包括金磚國家在內(nèi)的各新興經(jīng)濟(jì)體貨幣、股市及其他市場動蕩；美聯(lián)儲持續(xù)加息縮表收緊貨幣政策，美元回流、資金外逃使新興經(jīng)濟(jì)體再度承受壓力。金磚國家金融資本市場的穩(wěn)定性和政策獨(dú)立性受到前所未有的挑戰(zhàn)，去美元化，削弱美元對發(fā)展中國家經(jīng)濟(jì)的影響迫在眉睫。

二是金磚銀行和應(yīng)急儲備安排需要與現(xiàn)有金融體系協(xié)調(diào)合作，減少不必要的沖突。世界銀行、IMF等國際金融組織一定程度上成為歐美國家干預(yù)發(fā)展中國家內(nèi)政的工具。金磚銀行作為新興經(jīng)濟(jì)體、發(fā)展中國家的銀行，其與金磚國家應(yīng)急儲備的設(shè)立是為了完善現(xiàn)有國際金融體系。

三是金磚國家要在貨幣互換、本幣結(jié)算及貸款業(yè)務(wù)方面推進(jìn)合作。隨著金磚成員國日漸緊密的聯(lián)系發(fā)展，小范圍的本幣結(jié)算、局限的授信已經(jīng)不能滿足金磚國家經(jīng)貿(mào)交流的需求，為加強(qiáng)金磚國家商業(yè)合作、提高金磚國家凝聚力，亟需擴(kuò)大本幣結(jié)算范圍、拓展授信條約、擴(kuò)寬貨幣互換范圍。

四是金磚國家間應(yīng)開展更廣闊的金融合作。廣泛、穩(wěn)定的金融合作是基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的后盾，金磚國家的金融交流有利于加強(qiáng)對各國實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支持，有利于穩(wěn)固金磚國家在國際舞臺上的地位。2011年金磚五國宣布成立金磚國家交易所聯(lián)盟，同時(shí)宣布其成員的基準(zhǔn)股市指數(shù)衍生產(chǎn)品在彼此的交易平臺互掛，實(shí)現(xiàn)本幣買賣交易。隨著金磚國家對本國金融市場的完善和發(fā)展，金磚國家間保險(xiǎn)、證券及資本市場合作有助于完善金磚國家金融體系，優(yōu)化金磚國家金融結(jié)構(gòu)，提高資源配置效率。金磚國家應(yīng)進(jìn)一步推進(jìn)金融合作機(jī)制。?

【摘自《金磚國家：新全球化的發(fā)動機(jī)》（新世界出版社，2017年8月版）】