香港P2P欲打造跨境網(wǎng)貸平臺(tái)

 

步步聯(lián)貸在前海設(shè)立子公司，內(nèi)地和香港投資者各半

 

得益于巨大的人口紅利，中國(guó)P2P行業(yè)盡管起步晚，但在一路“野蠻”生長(zhǎng)中，成為了全球最大的P2P市場(chǎng)。統(tǒng)計(jì)數(shù)字顯示，僅8月內(nèi)地P2P行業(yè)整體成交量就近千億，各類平臺(tái)數(shù)量近3000家。如今，隨著監(jiān)管政策的逐漸明朗化，P2P行業(yè)也正面臨著大幅度的調(diào)整和規(guī)范，行業(yè)分化日漸明顯。

 

相比內(nèi)地市場(chǎng)的“水深火熱”，香港在互聯(lián)網(wǎng)金融方面的發(fā)展形成鮮明對(duì)比，如今全港有且只有兩家P2P平臺(tái)，Welab與香港步步聯(lián)貸。今年1月，香港步步聯(lián)貸公司申請(qǐng)進(jìn)駐前海深港青年夢(mèng)工場(chǎng)，并成為首批入駐夢(mèng)工場(chǎng)的港企團(tuán)隊(duì)。

 

香港互聯(lián)網(wǎng)金融準(zhǔn)入門(mén)檻較高

 

張鄭芬，香港步步聯(lián)貸P2P平臺(tái)的創(chuàng)始人，在內(nèi)地出生成長(zhǎng)，有著多國(guó)投資銀行的工作經(jīng)驗(yàn)，2012年通過(guò)香港優(yōu)才計(jì)劃移居到香港。

 

2013年，被業(yè)內(nèi)稱為互聯(lián)網(wǎng)金融的元年，這一年，國(guó)內(nèi)P2P平臺(tái)總數(shù)量達(dá)到千家， 進(jìn)入了巨大爆發(fā)期。盡管作為國(guó)際金融中心，香港并沒(méi)有激起絲毫波瀾，但敏銳的張鄭芬卻意識(shí)到時(shí)機(jī)來(lái)了，2013年12月，張鄭芬辭掉了超高年薪的投行工作，創(chuàng)立了P2P平臺(tái)步步聯(lián)貸。

 

相比內(nèi)地各式各樣的P2P網(wǎng)貸借款標(biāo)的，步步聯(lián)貸的最大特點(diǎn)在于，所有投資項(xiàng)目均有香港物業(yè)作為抵押。

 

根據(jù)步步聯(lián)貸網(wǎng)站顯示，投資人可以在香港政府的土地查冊(cè)網(wǎng)站上查到投資的物業(yè)抵押記錄，在香港，只有在政府進(jìn)行登記的抵押才受到法律保護(hù)，因此可以杜絕重復(fù)抵押的風(fēng)險(xiǎn)。抵押登記查冊(cè)則是對(duì)所有人開(kāi)放的，只需要支付10港幣。報(bào)告信息非常詳細(xì)，相關(guān)人用過(guò)的電話號(hào)碼、所有的住宅地址、在百貨公司做的分期付款，都會(huì)在報(bào)告中。

 

另外，如果投資人想知道所投資物業(yè)到底值多少錢(qián)，是可以通過(guò)香港的各大銀行網(wǎng)站免費(fèi)查詢的，這樣就清楚地知道了物業(yè)的抵押率，避免超額抵押。

 

在香港，經(jīng)營(yíng)放貸業(yè)務(wù)必須取得相關(guān)部門(mén)頒發(fā)的放債人牌照，不是有一個(gè)網(wǎng)站就可以做金融服務(wù)。而且，牌照每年都要審核續(xù)期，只有在經(jīng)營(yíng)年度沒(méi)有違規(guī)犯法或者過(guò)多投訴的持牌人才會(huì)獲得續(xù)牌。

 

以銀行牌照來(lái)看，包括有全牌照銀行、限牌照銀行、還有存款接收公司。全世界200多家金融機(jī)構(gòu)都在香港有分支，他們已經(jīng)占據(jù)了被認(rèn)可牌照的大部分，香港本地銀行只有22家。因此，香港在P2P放貸行業(yè)的準(zhǔn)入門(mén)檻上相對(duì)會(huì)比內(nèi)地高很多。

 

完善的征信和法制系統(tǒng)

 

一個(gè)P2P平臺(tái)，最核心的價(jià)值是在于產(chǎn)品和風(fēng)控的公開(kāi)和透明，在保護(hù)借款人隱私的前提下進(jìn)行充分的信息披露，讓投資者充分地了解自己投資的產(chǎn)品本身。

 

受限于國(guó)內(nèi)民間征信體系的不完善及信用評(píng)估手段的不成熟，P2P行業(yè)在國(guó)內(nèi)的發(fā)展始終面臨著巨大的信任危機(jī)。香港在第三方征信上則非常完善，早在二十年前，香港就引進(jìn)了美國(guó)三大征信局之一的環(huán)聯(lián)征信，到目前為止仍是香港唯一且統(tǒng)一的征信系統(tǒng)，涵括了香港470萬(wàn)消費(fèi)者的數(shù)據(jù)。

 

“雖然從我回到香港工作至今也才不到4年的時(shí)間，但我的征信報(bào)告已經(jīng)有整整10頁(yè)之長(zhǎng)了。每一份報(bào)告都會(huì)有一個(gè)信貸評(píng)分，從A到J， 依次變差。” 據(jù)張鄭芬透露，征信系統(tǒng)的會(huì)員包括了政府、銀行機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)以及各類商家店鋪。只要是會(huì)員，就有權(quán)利讀取和有義務(wù)寫(xiě)入每一個(gè)客戶的貸款記錄，這樣就大大減輕了風(fēng)控的可靠性和效率，避免借款人超額借款，增加借款人的違約成本。

 

另外一項(xiàng)強(qiáng)有力的支撐是香港的法制環(huán)境。所有物業(yè)的抵押、收回和拍賣等流程都相對(duì)比較透明，將由專業(yè)的律所提供有保障的房產(chǎn)抵押借貸的流程服務(wù)，其法制強(qiáng)制性和執(zhí)行效率也是內(nèi)地暫時(shí)無(wú)法比擬的，充分保障了借款人的合法權(quán)益。

 

香港整體互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新基因偏弱

 

盡管存在多種優(yōu)勢(shì)，但不可否認(rèn)的，香港目前仍然僅有兩家P2P平臺(tái)。張鄭芬認(rèn)為，最主要的原因在于互聯(lián)網(wǎng)的普及程度不如內(nèi)地。

 

“雖然香港的互聯(lián)網(wǎng)基礎(chǔ)建設(shè)做的非常領(lǐng)先，到處都有WIFI熱點(diǎn)，但是香港非常缺乏互聯(lián)網(wǎng)龍頭企業(yè)，沒(méi)有特別發(fā)達(dá)的電商，也缺乏依托互聯(lián)網(wǎng)與傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)結(jié)合而興起的新型產(chǎn)業(yè)，比如互聯(lián)網(wǎng)金融。”

 

另一方面，香港重視金融體系的穩(wěn)定大于創(chuàng)新。今年 1月20日，銀監(jiān)會(huì)啟動(dòng)監(jiān)管組織架構(gòu)重大改革，正式將互聯(lián)網(wǎng)金融納入其監(jiān)管范圍。相比之下，香港看待這一新生事物仍小心翼翼。直到今年4月，港府才頒布了《2015年結(jié)算及交收系統(tǒng)(修訂)條例草案》，為零售支付建立了初步的監(jiān)管框架。此前，香港在互聯(lián)網(wǎng)金融最重要的第三方支付問(wèn)題上一直舉步維艱。

 

受大氣候影響，張鄭芬表示，在香港，金融人才也更喜歡待在大機(jī)構(gòu)，既穩(wěn)定又光鮮，一般沒(méi)有人會(huì)輕易冒險(xiǎn)去創(chuàng)新，整體的互聯(lián)網(wǎng)基因不夠強(qiáng)壯。而內(nèi)地氣氛則非常不同。包括政府在內(nèi)，各行業(yè)都支持互聯(lián)網(wǎng)金融，投資者也熱衷，讓許多人才投身到互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，形成了很好的發(fā)展環(huán)境。

 

為內(nèi)地投資者帶來(lái)機(jī)會(huì)

 

不過(guò)，無(wú)論是內(nèi)地還是香港的業(yè)內(nèi)人士，都認(rèn)同互聯(lián)網(wǎng)金融是金融行業(yè)的明天和趨勢(shì)，已經(jīng)不可逆轉(zhuǎn)。反過(guò)來(lái)說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)金融，也將對(duì)香港金融中心地位有極大促進(jìn)作用。

 

香港的高儲(chǔ)蓄率及低息環(huán)境催生了香港居民巨大的投資需求。此外，香港的低成本融資主要流向?qū)嵙軓?qiáng)的大公司，很大部分中小企業(yè)獲得低成本資金也不容易，同樣存在中小微企業(yè)融資難的問(wèn)題。因此，互聯(lián)網(wǎng)金融在香港市場(chǎng)空間無(wú)限。

 

但步步聯(lián)貸的“野心”并不限于本港。2015年初，張鄭芬在前海開(kāi)設(shè)子公司，并進(jìn)入前海深港青年夢(mèng)工場(chǎng)進(jìn)行孵化。目前，步步聯(lián)貸正式上線7個(gè)月，據(jù)張鄭芬介紹，其收益率在8-12%之間，目前成交額已達(dá)到數(shù)千萬(wàn)。據(jù)了解，目前平臺(tái)內(nèi)地和香港投資者各占一半。

 

張鄭芬向記者表示，步步聯(lián)貸的最終目的是希望做到內(nèi)地與香港聯(lián)動(dòng)，吸取兩邊優(yōu)勢(shì)，不僅為香港客戶，也為內(nèi)地投資者尋找穩(wěn)定的港幣理財(cái)產(chǎn)品帶來(lái)機(jī)會(huì)。

 

在張鄭芬看來(lái)，前海就是連接兩地之間最好的平臺(tái)，無(wú)論在跨境還是對(duì)接全球的資金鏈方面都有很大優(yōu)勢(shì)。她希望能夠結(jié)合深港兩地的資產(chǎn)和風(fēng)控的優(yōu)勢(shì)，打造一個(gè)對(duì)接內(nèi)地、香港乃至全球資產(chǎn)的跨境P2P平臺(tái)。

 

步步聯(lián)貸面臨的最大壁壘，一個(gè)是資金跨境，另一個(gè)是評(píng)級(jí)對(duì)接，畢竟法制體制環(huán)境存在差異。不過(guò)張鄭芬相信，隨著前海深港合作政策的不斷加強(qiáng)，在人民幣國(guó)際化和利率市場(chǎng)化的大趨勢(shì)下，P2P平臺(tái)深港聯(lián)動(dòng)的獨(dú)特優(yōu)勢(shì)未來(lái)將會(huì)有很好的市場(chǎng)。(記者 曹崧）